Økonomiudvalget

 

BESLUTNINGSPROTOKOL

fra ordinært møde tirsdag den 23. januar 2007

 

 

J.nr. ØU 31/2007

 

13. Ørestadsselskabet I/S - Kvartalsrapport for 3. kvartal 2006

&n bsp;

INDSTILLING OG BESLUTNING

Orientering om Ørestadsselskabets perioderegnskab for 3. kvartal 2006.

 

Beslutning

 

Problemstilling

Kommunen er ejer af Ørestadsselskabet (55 procent) sammen med Staten (45 procent). Kommunen har som medejer af Ørestadsselskabet modtaget selskabets kvartalsrapport for 3. kvartal. Det, indstilles at kvartalsrapporten tages til efterretning. 

 

Løsning

Ørestadssel­skabet har i årets 3 første kvartaler realiseret et driftsresultat på 922 mio. kr.. Efter dagsværdiregulering og regulering for andre ejeres (Frederiksberg og Københavns Amt) andel i resultatet blev periodens samlede resultat på 1.478 mio. kr. (Dagsværdiregulering er udtryk for, at kursværdien af den fastforrentede gæld falder, når renten stiger og omvendt).

Af tabel 1 fremgår det, at den væsentligste årsag til den gunstige ud­vik­­ling i driftsresultatet er salg af arealer i Ørestaden. Ørestadens driftsresultat i årets første 3 kvartaler blev (1.683-293=)1.390. mio. kr. over budget­tet mens Metroen realiserede et underskud, der er (^-262- ^-219=) 43 mio. kr. større end bud­get­teret.

 

 

Arealsalg i Ørestaden

Tabel 2

 

Ørestadsselskabet har i årets 3 første kvartaler realiseret et salg på 522.430 etagemeter (etm.), hvilket er 9 gange over det oprindeligt forventede salg i perioden. Samlet er der fra 1996 til 30. september 2006 solgt 1.490.611 etm. hvoraf 35 procent eller 527.953 etm. er solgt til boligformål.

 

Ørestadsselskabet oplyser, at byggeretter til boligformål er solgt til en pris mellem 4.500 og 5.500 kr. pr. etm. Dog er en del af byggeretterne solgt til 3.500 kr. under betingelse af, at de r skal betales et tillæg på 50 procent af den del af prisen på det færdige projekt, som overstiger 23.500 kr. pr. etm. (2006-priser). Byggeretterne til erhvervsformål er solgt til mellem 3.100 og 4.000 kr. pr. etm. Gennemsnitlig er byggeretterne solgt til 3.683 kr. pr. etm. mod budgetteret 3.500 kr. pr. etm.

 

Metroens passagertal

Tabel 3

Metroens passagertal har i perioden været 1,4 mio. påstigninger lavere end forventet, svarende til et fald på 5 procent i forhold til budgettet. Ørestadsselskabet oplyser, at det overvejende kan forklares ved, at stationerne Amagerbro og Lergravsparken på grund af anlægsarbejde har været lukket i 3 måneder. Der var ikke taget højde herfor i bud­gettet. Stationerne udgør normalt 11 procent af Metroens kunder (11 % af 27,8 mio. i 3 måneder = 1,0 mio. påstigninger). Ydermere vur­de­res det, at sommerens uregel­mæssige S-togdrift også har bidraget til det lavere passagertal.

 

Metroen har i årets 3 første kvartaler realiseret Metroens mål for regularitet på 98 procent mod 97 procent i samme periode sidste år.

 

For hele 2006 vurderer Ørestadsselskabet i 3. kvartalsrapporten, at passagertallet kommer til at ligge lidt under det forventede antal på 39 mio. passagerer. Hertil skal nævnes passagertallene ved udgangen af uge 50 var passagertallet cirka 34,9 mio.

 

Låneramme

Af tabel 4 fremgår det, at Ørestadsselskabet netto har udnyttet 13.700 mio. kr. af den samlede lånerammen på i alt 15.900 mio. kr.

 

Tabel 4. Ørestadsselskabets låneramme udnyttelse, mio.kr.

Låneramme (2006-priser)	15.900
Udnyttelse af Ørestadsselsskabets låneramme 30/9-2006	13.700
Forventet udnyttelse ultimo 2006	13.800
Forventet tilbagebetalingstidspunkt af gælden - år
Tilbagebetalingstidspunkt, eksl. reinvesteringer	2038
tilbagebetalingstidspunkt, inkl. reinvesteringer	2045

 

Forventningerne til tilbagebetalingstidspunktet er belagt med væsentlig usikkerhed. En stigning i realrenten med 0,5 procentpoint vil fx forlænge tilbagebetalingstidspunktet med 7 år. Et fald i arealsalgspriserne med 10 procent vil tilsvarende forlænge tilbagebetalingstiden med 7 år, mens en stigning på 10 procent vil forkorte tilbagebetalingstiden med 4 år.

 

Ørestadsselskabet egenkapital pr. 30. september 2006 var på 1.893 mio. kr. ud af en balancesum på 19.220 mio. kr. soliditeten var således på 9,8 procent (egenkapitalen i forhold til balancesummen).

 

 

Bilag

Øvrige bilag:

Bilag 1: Kvartalsrapport 3. kvartal 2006, Ørestadsselskabet.

 

 

Claus Juhl

 

                                                                  Henrik Plougmann Olsen                     

Økonomiudvalgets beslutning i mødet den 23. januar 2007